Long Squeeze là một hiện tượng thường gặp trong thế giới tài chính, đặc biệt là trong thị trường chứng khoán và Forex. Đây là một thuật ngữ có tác động lớn đến giá cả và thậm chí là toàn bộ thị trường.
Long Squeeze là gì?
Long Squeeze xảy ra khi một số lượng lớn nhà đầu tư đã mua một loại tài sản nhất định với kỳ vọng kiếm lợi từ việc tăng giá của nó. Tuy nhiên, thay vì tăng giá như dự đoán, giá của tài sản này lại giảm đột ngột hoặc biến động không theo kịp dự đoán của thị trường. Trong tình huống này, những nhà đầu tư dài hạn thường sẽ bán tài sản để bảo vệ khoản đầu tư của mình.
Long Squeeze thường xuất hiện trên thị trường chứng khoán, Forex và thị trường vàng, đây đều là những thị trường có tính biến động cao. Hiện tượng Long Squeeze xảy ra khi việc bán ra kích thích thêm xu hướng bán tháo trên thị trường, dẫn đến sự giảm giá đột ngột.
Những biến động giá không dự đoán được có thể khiến những nhà đầu tư dài hạn cảm thấy lo lắng. Trong trường hợp này, họ có thể phải bán tài sản để giảm thiểu rủi ro. Hậu quả là giá của tài sản có thể giảm mạnh hơn nữa.
Long Squeeze có thể xảy ra trong hầu hết các thị trường khi có sự căng thẳng giữa người mua và người bán, tạo ra một tình hình không ổn định và biến động. Thông thường, Long Squeeze thường được kích thích bởi các yếu tố như tin tức tiêu cực, biến động mạnh trên thị trường, hoặc thậm chí là sự can thiệp của các tổ chức bán khống với khối lượng lớn.
Hiểu về Long Squeeze
Long Squeeze thường được đặt lên bàn cân so sánh với Short Squeeze – một hiện tượng quen thuộc hơn với các nhà đầu tư. Long Squeeze thường diễn ra trong các cổ phiếu hoặc cặp tiền tệ có thanh khoản thấp. Do đó, nếu một số nhà giao dịch bắt đầu hoảng loạn, thị trường có thể biến động trong một khoảng thời gian ngắn.
Những người bán khống có thể tạm thời kiểm soát thị trường trong một khoảng thời gian ngắn, tạo ra một đà giảm giá đột ngột. Tuy nhiên, một Long Squeeze yêu cầu phải có đủ mức biến động để các nhà đầu tư dài hạn bắt đầu bán tài sản của họ. Một Long Squeeze có thể kéo dài trong một khoảng thời gian dài hoặc chỉ kéo dài rất ngắn. Những nhà đầu tư quan tâm đến giá trị hoặc những nhà giao dịch ngắn hạn sẽ quan sát điều kiện quá mua, chờ đợi giá giảm đến một mức được xem là “quá thấp”, sau đó, đặt giá mua để đẩy giá cổ phiếu lên.
Nói chung, Long Squeeze có thể xảy ra trong bất kỳ thị trường nào. Tuy nhiên, hiện tượng này thường xuất hiện trong các thị trường có thanh khoản thấp. Bên cạnh thanh khoản, các yếu tố kỹ thuật và nhu cầu cung/cầu cũng đóng vai trò quan trọng.
Một loại tài sản đang tăng mạnh sẽ dễ bị ảnh hưởng bởi Long Squeeze, đặc biệt là nếu tài sản đó có khối lượng giao dịch rất lớn khi giá giảm xuống. Đó là do những nhà đầu tư đã mua ở gần mức đỉnh sẽ bắt đầu bán ra nếu giá giảm đáng kể.
Khi thị trường xuất hiện Long Squeeze, các nhà đầu tư quan tâm đến giá trị thường sẽ nhanh chóng phản ứng với các tài sản đang được giao dịch ở mức giảm so với giá trị thực sự của chúng. Nếu một tài sản không thể hồi phục từ đợt sụt giảm này, thì có lẽ là do tài sản đó đã được định giá quá cao ngay từ đầu. Trong trường hợp này, việc bán ra là hợp lý và được chấp nhận. Chúng thường không được coi là Long Squeeze.
Short Squeeze là gì?
Short Squeeze là một hiện tượng thường xuất hiện trong thị trường giao dịch ký quỹ hoặc đòn bẩy, đặc biệt là trong thị trường Forex hoặc Crypto, và trái ngược với Long Squeeze.
Trong tình huống Short Squeeze, các nhà giao dịch đang giữ vị thế bán khống trong một thị trường đang giảm giá. Khi thị trường bắt đầu tăng trở lại, họ quyết định đóng các lệnh bán khống và bắt đầu rời khỏi thị trường để chốt lời hoặc giảm thiểu thua lỗ. Hành động này tạo ra lực mua cao từ thị trường, khiến thị trường “bắt đầu tăng mạnh” và thường mở đầu cho một xu hướng tăng giá.
Ví dụ về Long Squeeze:
Giả sử, cổ phiếu của công ty ABC ban đầu có một chu kỳ tăng giá ổn định và thu hút một số lượng lớn nhà đầu tư. Tuy nhiên, sự kiện bất ngờ như đại dịch Covid đã khiến công ty ABC công bố kết quả kinh doanh kém hơn dự kiến, gây giảm doanh thu và lợi nhuận. Thông tin này tạo ra sự lo ngại và hoảng loạn trên thị trường, khiến nhiều nhà đầu tư quyết định bán cổ phiếu ABC để tránh rủi ro.
Trong bối cảnh này, một lượng lớn các nhà đầu tư đột ngột bán cổ phiếu ABC, tạo ra áp lực bán lớn trên thị trường. Điều này dẫn đến sự giảm giá mạnh mẽ của cổ phiếu ABC. Những nhà đầu tư ban đầu đã đặt niềm tin vào sự tăng giá nhanh chóng của cổ phiếu, giờ đây đối diện với một tình huống khó khăn. Họ buộc phải bán cổ phiếu với giá thấp hơn giá mua vào để giảm thiểu thiệt hại, làm tăng áp lực bán và tạo ra một chu kỳ giảm giá.
Trong tình huống này, các thông tin tiêu cực và sự bán tháo đột ngột đã tạo ra tình huống Long Squeeze, khi những nhà đầu tư dài hạn bị áp đảo phe bán khống và áp lực giảm giá.
Nên làm gì khi thị trường xuất hiện Long Squeeze?
Để có một chiến lược giao dịch hiệu quả với Long Squeeze, bạn cần chú ý 3 điều sau:
- Quan sát khung thời gian lớn và các key levelĐưa ra quyết định dựa trên khung thời gian lớn để có cái nhìn tổng quan về thị trường. Áp dụng các key level, bao gồm cả mức kháng cự và hỗ trợ, trên nhiều khung thời gian khác nhau để xác định những mốc giá quan trọng. Theo dõi các tin tức quan trọng sắp ra mắt trên thị trường, đặc biệt là khi giá của các tài sản đang ở gần các mức key level, vì Long Squeeze thường xảy ra tại những điểm này.
- Xem Long Squeeze như một dấu hiệu đảo chiềuKhi Long Squeeze xảy ra, đó có thể là dấu hiệu của một xu hướng đảo chiều. Kết hợp nhiều yếu tố khác nhau như mô hình nến, chỉ số quá mua/quá bán, các chỉ số kỹ thuật để có cái nhìn toàn diện và xác định điểm vào hoặc thoát khỏi vị thế giao dịch một cách tối ưu nhất.
- Giao dịch theo xu hướng và tín hiệuThay vì phán đoán chủ quan, bạn nên giao dịch theo xu hướng khi có các tín hiệu ủng hộ từ nhiều yếu tố khác nhau. Sử dụng các chỉ báo kỹ thuật để xác định hướng xu hướng chính và tìm điểm vào lệnh hợp lý. Kết hợp sử dụng nhiều yếu tố khác nhau như mô hình giá, biểu đồ động, hoặc tin tức thị trường, để có cái nhìn khách quan. Việc kết hợp nhiều công cụ phân tích khác nhau là chìa khóa để xây dựng một chiến lược giao dịch mạnh mẽ và linh hoạt trong bất kỳ tình huống thị trường nào, bao gồm cả khi Long Squeeze xảy ra.
3 cách quản lý rủi ro với Long Squeeze
1. Đặt Stop-loss
Đây là thao tác quan trọng nhằm giảm thiểu thiệt hại cho nhà đầu tư. Mức stop-loss cần được xác định dựa trên mức rủi ro mà bạn có thể chấp nhận được. Thông thường, stop-loss nên được đặt ở mức key level hoặc mức hỗ trợ/kháng cự quan trọng, giúp giảm nguy cơ thua lỗ đáng kể trong tình huống Long Squeeze.
2. Đa dạng hóa danh mục đầu tư
Việc này giúp giảm thiểu tác động của Long Squeeze đối với toàn bộ tài sản của bạn. Không nên đặt tất cả trứng vào một rổ, và không nên đặt quá nhiều vị thế trong một tài sản cụ thể sẽ giúp bạn giảm nguy cơ thiệt hại lớn do hiện tượng này.
3. Thường xuyên cập nhật tin tức và điều chỉnh chiến lược
Việc thường xuyên kiểm tra, cập nhật thông tin trên thị trường và chiến lược đầu tư là điều quan trọng. Hãy liên tục theo dõi tình hình thị trường và cập nhật chiến lược giao dịch dựa trên các thông tin mới nhất. Đồng thời, nhà đầu tư cần điều chỉnh mức độ rủi ro theo xu hướng thị trường. Thao tác này sẽ giúp bạn duy trì việc quản lý rủi ro hiệu quả trong tình huống thị trường biến động như Long Squeeze.
Kết luận
Long Squeeze là một tình huống thường xuyên xảy ra và không thể tránh khỏi của thị trường tài chính. Vậy nên, các nhà đầu tư cần có sự hiểu biết vững chắc về nó để tự tin đối mặt với những thách thức và tận dụng cơ hội trong bối cảnh biến động của thị trường. Hãy nhớ, việc quản lý rủi ro luôn là chìa khóa quan trọng để nhà đầu tư thành công trên thị trường tài chính!